【盘面梳理】
三大指数低开，随后探底回升。制造业PMI数据低于预期，市场整体较为低迷。地产、保险走低，智能制造被活跃资金抱团拉升。结构性特征明显，投资者继续关注主线低吸机会。
赛道。临近8月-9月的密集事件催化，机器人板块的好日子或还将持续。8月8日，华为将举办机器视觉产业峰会暨新品发布会；8月18日，2022世界机器人大会计划于在北京亦创国际会展中心开幕；9月1日-3日，2022世界人工智能大会将在上海举行；9月30日，特斯拉第二个人工智能日，人形机器人原型有望发布等等。
TCO 玻璃：由于硅料价格的不断上涨，最新硅料价格已涨至31万元/吨，相比2021年年初的8万元/吨，价格大涨近3倍，导致中下游的中小型光伏组件厂商停工停产。第二代的碲化镉薄膜电池和第三代的钙钛矿电池组件成了光伏领域新方向。
无论是碲化镉薄膜电池还是钙钛矿电池都有一个主要配件即TCO导电玻璃，TCO导电膜玻璃具有对可见光的高透过率和高的导电率，在未来第二代和第三代光伏电池的最为重要的配件之一。盘面上，tco玻璃概念拉升，金晶科技。
军工：消息面上，中国商飞宣布，国产大飞机C919完成取证试飞。
2022Q2机构对军工持仓比例回升至4.41%，同比增长1.32pct，环比增长0.69pct。展望未来，我们认为军工产业下游需求的计划性强且依然强劲，随着国内疫情逐步趋稳，叠加行业产能扩张持续推进，军工板块全年业绩在21年高增长基础上的线性外推将依然成立，军工板块中长期投资价值进一步凸显。盘面上，军工走强，新劲刚涨超10%。
【机器人/汽车之FPC】
机器人板块的延伸推演，本质逻辑是，人形机器人FPC软扳用量会大增，超过以前的消费电子。
FPC的第二增量逻辑则来自于新能源汽车的电池。宁德时代麒麟电池的方案：整块CCS组件取代多块模组CCS、铜牌及通讯线束，面积更大，价值量上升，锂电池CCS信号采集的FPC替代传统铜线线束。优点一，轻量化、节省电池空间：FPC柔性线束代替传统线束，线束整体重量降低约50%，体积下降约60%。优点二，符合电车的一体化趋势：fpc方案将线束集成在一款软板上，集成化、一体化，意味着可以自动化组装。
FPC的第三增量逻辑则来自于新能源汽车的汽车电子。目前车用FPC主要应用在LED车灯、变速箱、BMS、车载显示屏、信息娱乐系统等。相关标的：弘信电子、鹏鼎控股、东山精密、奕东电子等。
股市有风险 入市需谨慎
三大指数低开，随后探底回升。制造业PMI数据低于预期，市场整体较为低迷。地产、保险走低，智能制造被活跃资金抱团拉升。结构性特征明显，投资者继续关注主线低吸机会。
赛道。临近8月-9月的密集事件催化，机器人板块的好日子或还将持续。8月8日，华为将举办机器视觉产业峰会暨新品发布会；8月18日，2022世界机器人大会计划于在北京亦创国际会展中心开幕；9月1日-3日，2022世界人工智能大会将在上海举行；9月30日，特斯拉第二个人工智能日，人形机器人原型有望发布等等。
TCO 玻璃：由于硅料价格的不断上涨，最新硅料价格已涨至31万元/吨，相比2021年年初的8万元/吨，价格大涨近3倍，导致中下游的中小型光伏组件厂商停工停产。第二代的碲化镉薄膜电池和第三代的钙钛矿电池组件成了光伏领域新方向。
无论是碲化镉薄膜电池还是钙钛矿电池都有一个主要配件即TCO导电玻璃，TCO导电膜玻璃具有对可见光的高透过率和高的导电率，在未来第二代和第三代光伏电池的最为重要的配件之一。盘面上，tco玻璃概念拉升，金晶科技。
军工：消息面上，中国商飞宣布，国产大飞机C919完成取证试飞。
2022Q2机构对军工持仓比例回升至4.41%，同比增长1.32pct，环比增长0.69pct。展望未来，我们认为军工产业下游需求的计划性强且依然强劲，随着国内疫情逐步趋稳，叠加行业产能扩张持续推进，军工板块全年业绩在21年高增长基础上的线性外推将依然成立，军工板块中长期投资价值进一步凸显。盘面上，军工走强，新劲刚涨超10%。
【机器人/汽车之FPC】
机器人板块的延伸推演，本质逻辑是，人形机器人FPC软扳用量会大增，超过以前的消费电子。
FPC的第二增量逻辑则来自于新能源汽车的电池。宁德时代麒麟电池的方案：整块CCS组件取代多块模组CCS、铜牌及通讯线束，面积更大，价值量上升，锂电池CCS信号采集的FPC替代传统铜线线束。优点一，轻量化、节省电池空间：FPC柔性线束代替传统线束，线束整体重量降低约50%，体积下降约60%。优点二，符合电车的一体化趋势：fpc方案将线束集成在一款软板上，集成化、一体化，意味着可以自动化组装。
FPC的第三增量逻辑则来自于新能源汽车的汽车电子。目前车用FPC主要应用在LED车灯、变速箱、BMS、车载显示屏、信息娱乐系统等。相关标的：弘信电子、鹏鼎控股、东山精密、奕东电子等。
股市有风险 入市需谨慎
